虽然中国铁矿石和铜进口均扩大，但澳元兑美元并未大幅上行，原因可能为在中国贸易顺差飙升的情况下，市场担忧中美贸易紧张局势可能加剧，不过商品价格表现显示汇价存续涨可能，相信交叉盘方面存在一定可操作空间，或可做多澳元兑加元。

美债收益率的上行带动美元指数于95关口上方反弹，结束此前三个交易日的连跌之势，此前特朗普炮轰相继炮轰美联储政策过紧致美股大跌，美元涨势将进入末升段，秋天的涨势不会像2月至8月一样普遍上涨。

石油输出国组织(OPEC)公布月报，9月原油产量增加13.2万桶/日至3276万桶/日，为2017年8月以来最高，上调2018年非OPEC原油供应增速预期，下调2018年全球原油需求增速预期，预计美国页岩油将在明年大增。

英国与欧盟有望达成脱欧协议的消息提振英镑兑美元站上1.32关口，英国政府发言人称首相特雷莎·梅将在周四向大臣们更新脱欧进展，若下周双方达成折中协议，那么英镑将进一步跑赢大市，焦点转向该协议能够成功闯关议会，英镑有望重上1.35。

英镑兑美元在涨至两周高位1.3185后回吐部分涨幅，欧盟和英国可能最晚下周一就脱欧协议条款达成共识的消息对汇价予以提振，这种对脱欧协议的憧憬带来的行情从前也有过，但英镑这波走势或许还能再持续一阵。

欧元兑美元多空厮杀剧烈，于1.15关口附近反复拉锯，美国总统特朗普指责美联储加息步伐太快，称美国经济没有通胀问题，此番言论打压美元提振欧元，但意大利财长特里亚称将竭尽所能恢复市场信心，不过意大利公然挑衅欧盟，恐致欧元牛头难抬。

英镑兑美元在短暂站上100日移动均线1.3104后回落，时段内最低触及1.3033，因美元受到新的买盘支撑，且英国保守党议员的言论也放大了颓势，脱欧相关的进展仍为影响汇价的核心因素，在爱尔兰问题上缺乏进展可能会破坏谈判，硬脱欧风险仍高企。

本周截止目前欧元兑美元持续承受卖压，屡次上攻1.15关口，但均未能站稳，市场对意大利预算的忧虑持续，欧盟和意大利双方均不妥协的立场意味着市场冒险情绪可能进一步降温，提振美元施压欧元，短线意大利政局对欧元的拖累料持续，后市恐深跌至1.12。

美元兑日元快速跌至113.25的两周半低点，虽然日本因体育日休市一日，但新一轮避险情绪的升温激发日元买需，兼之意大利预算忧虑持续，此外113.65下方的技术性买盘也扩大了颓势，不过下半年进口商们可能积极卖出日元，且美元兑日元短线技术面前景仍偏多，上方最直接的压力是114.70。

日内日本、加拿大和美国均休市，市场交投较为清淡，不过在周末中国央行宣布再度降准后，A股大跌引发避险情绪升温，本周初欧元兑美元走疲，再度跌穿1.15重要心理关口，但欧元大幅走弱的程度有限，尽管欧洲风险敞口的外汇对冲已经增加，但高对冲比率表明，欧洲资产清算对外汇的影响有限。

美国9月季调后非农就业人口增幅骤降至13.4万，远不及预期和前值的18.8万和20.1万，平均每小时工资年率降至2.8%，不过失业率降至3.7%。就业增长大幅放缓，可能因飓风佛罗伦萨打压餐饮业和零售业就业人数，但失业率降至近49年低点3.7%，显示就业市场进一步紧缩。

欧元兑美元在上个交易日短暂反弹后再度转跌，承压于1.15关口，因美债收益率上行施压汇价，时段内稍晚将迎来美国9月非农报告，重点关注薪资数据表现，不过年内极有可能延续区间交投之势，2019年才可能有所突破。

北京时间10月5日20:30将公布美国9月季调后非农就业人口变动和失业率，包括摩根士丹利在内的23家大型投行发表了对此次数据的前瞻，具体如下。

美元指数走软，且意大利政府试图迎合欧盟友邦的现象可视为朝正确方向前进一步，助力欧元兑美元在连跌五个交易日后一度涨向1.16，不过意大利预算案仍导致汇价前景蒙阴，叠加英国首相特雷莎·梅称没有任何一个政党能够独自思考出好的想法，英国并不惧怕无协议脱欧，脱欧相关的忧虑再度升温，后市欧元恐跌向1.15。

美元兑日元终结此前三个交易日的连涨之势，自上个交易日录得的年内新高114.06持续回落，美墨加三方协议的达成对风险偏好的提振减弱，兼之意大利预算案引发的恐慌情绪升温扩大日元避险买需，不过此轮涨势可能仅为昙花一现，若美元兑日元本周收于114上方，将迎来更强劲涨势。

意大利预算案引发欧盟及欧元区可能进一步支离破碎的恐惧感，兼之美元买需复苏，欧元兑美元连续第五个交易日走疲，逐步跌向六周低点，技术面也跌破重要的1.1530-25历史支撑位，短线多头恐难以抬头。

英国9月Markit制造业PMI向好，叠加英国据悉将对爱尔兰边境作出妥协，欧市尾盘英镑兑美元短线拉升近百点，一度上冲至1.3166，不过目前英国保守党年会正在召开，党内的巨大分歧可能会令这次会议成为特雷莎·梅的灾难，相关不确定性仍令多头不敢大意。

上周意大利内阁将预算赤字目标设为2.4%，超过欧盟规定的成员国财政赤字标准，此消息抹杀了此前市场对此次预算案的乐观预期，导致欧元承受卖压，目前市场等待欧盟及国际评级机构的反应，相关溢价风险恐继续放大，欧元兑美元可能在一个月内跌回1.15。

有关意大利民粹主义政策的新财政预算引发避险情绪升温，扩大日元买需，美债收益率的温和回落也导致美元兑日元自年内新高回落，不过日美峰会结束，日美两国利差在继续扩大，美元兑日元有望继续刷年内高点，剑指115附近点位。

欧元兑美元连续第三个交易日走软，目前已跌穿关键的1.1600支撑位，较9月24日录得的逾三个月高位1.1815下跌了逾两百点，美联储9月利率决议鹰派加息25个基点，意大利民粹派政府推出新预算，宣布将扩大支出与赤字水平，让大家担心刚刚平息没有多久的欧债危机可能卷土重来。