瑞讯银行：中澳贸易协议具体化提振澳元，人民币区间震荡

汇通财经APP讯——澳大利亚和中国将于2015年签订自由贸易协定，长达10年的漫长谈判最终得以成行。该协议将为澳大利亚经济进入世界第二大市场提供机遇，一旦协议在几年内完全实施（预期为两至四年），澳大利亚出口中国的产品中将有95%免收关税，免税产品不仅包括大宗商品、能源，也包括乳制品、牛肉、羊肉和红酒等。这将为澳大利亚生产者进入中国市场提供相当大的竞争优势。此外，悉尼将成为人民币交易中心，澳元和人民币因此可越过美元直接进行兑换，这将成为自由贸易协定之外额外的积极影响。对澳大利亚而言，这无疑是利好消息，其与中国的贸易额超出其对外贸易的1/3。此外，该协议将简化中国投资于澳大利亚农业用地以及农业综合企业的手续，在接下来的10年里，预计总投资额将超过1.25万亿美元。

澳元兑美元在悉尼市场扩大获利至0.8796。由于日本释放的第三季度GDP数据显示为季比（年化值）收缩1.7%，日元应声走强，澳元偏好在某种程度上受到其抑制。随着该货币对测试卖出价0.8800 – 09（期权性风险- 50日移动均线），短期看涨势头有所增强。更多的阻力应该会出现在0.8870 – 90（9至11月下跌时38.2%的斐波那契水平 – 日一目均衡表云底）。澳洲联储11月会议纪要将于11月18日释放，而澳洲联储外汇交易决定将于11月20日公布，其对于澳元的强硬口吻已被定价，我们认为11月会议纪要不会出现任何意外惊喜，但对外汇交易方面依然保持警惕。

澳元兑日元从新的高位102.46回落。虽然日本的疲软GDP数据首先对日元交叉盘造成打击，但修正或许即将到来。事实上，4月份上调销售税税率所造成的影响超过了安倍经济学的预测。因此，一旦GDP负增长的冲击被市场消化，预期将来的更多增长支持性措施无疑应该会持续给予日元交叉盘支撑。现在是追逐逢低买入的良好时机。因预期首相安倍将很快宣布延迟第二轮销售税税率上调和在12月提前举行选举，澳元兑日元之3个月25德尔塔风险逆转上升至4个月的高位。

欧元兑澳元在1.43350 – 1.44035看到阻力，该区域涵盖了日一目均衡表云顶，以及21、50和100日移动均线。21日移动均线下穿50日移动均线，从技术面交易者来看，下行压力有所增加。支撑位见于1.41500 – 1.42054（10月下行趋势底部 – 日一目均衡表云底）。

本周人民币态势

美元兑人民币在其8 – 11月下行通道（6.1020 – 6.1350）内交易。尽管“沪港通”于今天开闸，允许每天的跨境交易额高达235亿元，中国股市今天收盘还是走低（恒生指数下跌1.21%、上证综指下跌0.19%）。定于本周发售的中国国债将有可能给予离岸人民币良好支撑，虽然外国直接投资和PMI预期表现疲软。美元兑人民币的趋势和势头指标均小幅看涨，原因是自上周以来，香港金管局为应对与股市相关的流动性风险，通过盘中回购工具提供100亿元的流动性支持。本周，大量期权障碍从6.1350开始向上追踪至6.1500，因而上行可能受限。